Le leader européen du transport urgent entame son buy-out secondaire avec l’ambition de continuer à croître à l’international.
Flash Europe : LBO France s’en va, Eurazeo prend la main
Eurazo PME vient de racheter 43 % du
capital de Flash Europe à LBO France et Siparex pour un montant de 32 millions
d’euros. Il s’agit d’un second buy-out pour l’entreprise spécialisée dans les
transports urgents et sensibles, toujours détenue à hauteur de 57 % par le
management composé de Philippe Higelin (CEO) notamment. Parallèlement, la cible
consent à un crédit senior bullet représentant 3,5 fois l’Ebitda. Fort d’un
chiffre d’affaires de 153 M€ en 2014, Flash Europe entend le doubler d’ici à
2020 en insistant sur l’international. L’objectif sera bien sûr de profiter d’opportunités
de consolidation au sein d’un marché très fragmenté où la cible reste l’un des
rares acteurs présents dans toute l’Europe. Pour LBO France, la sortie est
naturelle après avoir soutenu la société depuis 2010, l’accompagnant lors de son
build-up avec Roberts Europe. En quatre, Flash Europe a vu ses revenus
augmenter de plus de 50 %.
Conseil Financier Vendeurs : Raphaël Financial Advisory; VDD Financière : E&Y; VDD Stratégique : Roland Berger; VDD ESG : PWC
Conseil Juridique Vendeurs : Jeantet & Associés
Conseil Juridique Managers : Gatienne Brault & Associés
F. S.
